招商银行2023年一季度的大财富管理收入数据的波动被很多投资者或分析师关注，其中代理理财收入同比减少了23.45%。但招行零售客户数量、AUM较上年末都实现正增长，钱还在、客户还在，只是钱存到活期或者定期去了。那么今年快过去一半了，招商银行在理财产品方面又做了哪些努力，引导客户重新配置理财产品呢？为此，最近我细细深入地草根调研了一次。

(资料图)

去年底到今年一季度，由于理财收益的大幅下降，很多客户更愿意配置存款或者低风险高流动性的短期产品。为了满足客户需求，招商银行推出了朝朝宝、朝朝盈2号、日日宝组合拳，全方位满足客户T+0赎回即时到账需求。

然而，市场不断在变化。市场端，理财收益重新走稳以及银行再次联手下调了部分存款利率；客户端，客户又增加了配置期限较长产品的需求。

为了让客户在购买理财产品中有更佳体验，招商银行优化了理财产品货架，于近期焕新发布了多宝理财系列产品，以应对市场新变化、满足客户新需求。多宝理财系列产品将治愈客户在投资理财产品中的选择困难症，让客户能够用更简单的方式购买到更适合自己的产品。

焕新的多宝理财有两大竞争优势：

第一，良好的客户体验优势。为了提升客户在产品选择和购买的便捷性，新多宝从时间和风险进行了拆解（如图所示）。在期限上，多宝将原本申赎到期规则杂乱无章的来自各家理财子的产品，按照客户流动性需求规范为“周-月-季-半年-多月-定期”系列，给客户统一的产品体验，并满足客户各种期限需求；从风险分类上，将原来单一且模糊的稳健理财按客户体验视角细分为“稳健低波”“稳健增值”“稳中求进”等三类策略，并且通过清晰刻画产品风险收益特征，更便于客户“对号入座”。优化后的多宝，期限和风险等级分类更加精细，客户再也不需要在成千上万的理财产品中摸索寻找了，而只需要选择持有期限和风险偏好，两个步骤就可以简单完成资产配置。

第二，产品优势。理财产品和基金产品最大区别是，理财产品一般都是定期发售，有一定期限的封闭期，不像大部分基金那样每天都可以认购赎回。所以，在平台销售的理财产品，每天都会有很大变动，无论产品的期限和收益风险都千差万别，这也增加了客户的选择难度。虽然理财产品的风险远低于大多数基金产品，但在打破刚兑的背景下，也不能盲目投资。招商银行为了解决客户投资理财产品的这个痛点，从1000多支代销理财中优选100多支，最终每日严选1-2支呈现给客户，让客户买的更省心。入选多宝理财的产品，都是招商银行在各大银行理财子公司里面经过了精挑细选的，优先同期限抗风险能力更强，收益更优的理财。

我最近也体验了一下多宝理财。我对资金流动性要求很高，但也无需把太多闲置资金放在T+0理财产品。我想，只要做好资金的预期管理，就可以选择一个期限稍微长一些的稳健型低风险理财产品。在过去的购买过程中，只能在App像翻书一样，一个一个理财产品地过滤，工作量很大。但自从有了多宝理财后，点击所需要期限的产品和风险等级，直接买就行了，大大节省了选择产品的时间。可见，多宝理财增加了客户的购买体验，为客户节省了时间，更容易引导客户把闲置的资金投资于此。

那么，多宝理财能否吸引更多的年轻客户呢？这是我比较关注的事情。从招商银行的财富持仓客户来看，35岁以下年轻人超过2000万，其AUM规模突破万亿，且表现出非常好的成长性，而2023年招商银行新增的AUM中，超过1/3由年轻客户贡献。只要有好的产品和好的客户体验，不怕年轻人不来，朝朝宝对年轻人的吸引力已经证明了招商银行的实力。而多宝理财恰恰治愈了年轻人在理财产品购买中的选择困难症，也大大节省了年轻人的时间。所以，我相信这必将会继朝朝宝后再次引领一波年轻人的追捧热情。

多宝理财有利于培养年轻人存钱和理财习惯。如果年轻人长期把钱放在活期或者各种T+0快赎产品里，很容易就不知不觉花掉了。但如果把钱存到多宝理财里面，哪怕是期限最短的周周宝，也会降低年轻人的突发消费冲动。有年轻的网友称，通过对多宝理财产品的配置，让他逐步养成了存钱和理财的习惯，期待尽快能存够人生中的第一个10万元。

同时，多宝理财具有多种期限和多种风险的选择，有利于培养年轻人资金预期管理和资产配置的能力。如果把T+0的朝朝宝比喻成白粥的话，多宝理财就是一份丰盛的自助餐，能吃上自助餐，为啥要喝白粥呢？相比于股票和基金，多宝理财主要配置债券和非标资产，收益更稳定、风险更低，可以让年轻人在人生的初创阶段，不需要付出太大代价就能提升管理资金流动性和风险的能力。

因此，多宝理财在良好客户体验的前提下，能够让年轻人积累财富并更好地学习理财知识，为将来投资更高风险的产品打下坚实的资金和金融知识基础。这或许就是招商银行的初心，让财富管理走入寻常百姓家！

综上所述，随着多宝理财的普及化，越来越多客户，特别是年轻客户，会体验到购买理财产品的便捷性，期待招商银行二季度理财收入的变化。#如何给理财投资做“简”法#